W 1922, z rekomendacji arcybiskupa Aten Melecjusza, miała miejsce jego chirotonia na metropolitę Koryntu. W Koryncie zbudował nową rezydencję biskupią, podniósł miejscową szkołę duchowną do rangi seminarium, otworzył szpital i bractwo miłosierdzia. W 1928 organizował akcję pomocy dla ofiar trzęsienia ziemi, m.in. wyjeżdżając do Stanów Zjednoczonych, by zbierać datki dla poszkodowanych wśród greckiej diaspory. Biskup Damaskin pozostał w USA na stałe, przeszedł w jurysdykcję Patriarchatu Konstantynopola i został egzarchą patriarszym w Ameryce. Dzięki jego wysiłkom w USA powstała grecka archidiecezja grupująca wszystkie etnicznie greckie parafie prawosławne, dotąd podzielone między różne jurysdykcje.
W 1938, po śmierci arcybiskupa Chryzostoma I, został wybrany na jego następcę przez Synod Greckiego Kościoła Prawosławnego. W głosowaniu biskupów uzyskał 31 głosów, wyprzedzając o jeden głos faworyzowanego przez Joanisa Metaksasa i jawnie wspieranego przez oficjalną prasę metropolitę Chryzanta. Pod naciskiem władz synod Kościoła mianował jednak arcybiskupem Aten właśnie Chryzanta. Metropolita Koryntu został zesłany na Salaminę. Jawna interwencja władz Grecji wywołała konflikt wewnętrzny w Kościele.