John A. Davidson i Jonathon J. Hamilton przybyli do miejscowości w 1880, byli pierwszymi prawdziwymi biznesmenami miasta, kupując tereny i dzieląc je na parcele. W 1881 John Hamilton i John Davidson zbudowali sklep i młyn wodny niedaleko połączenia strumyków Stony i Boggy. Jak wiele miast zachodniej Manitobii, Neepawa czekała na budowę kolei. Niedługo po tym jak kolei została dociągnięta do Fladstone w 1882, Davidson i Hamilton zaoferowali Manitobii i Północno-Zachodnim Koleją ziemię i bonus w postaci 16 000$ w zamian za konstrukcję nowej linii w granicach miasta. Oferta została zaakceptowana i stacja kolejowa została zbudowana.
Miasteczko zaczęło rosnąć i 23 września 1883 zyskało prawa miejskie. Pierwszy szpital powstał w 1904 i mógł pomieścić 20 pacjentów. W szpitalu mieściła się też szkoła pielęgniarska. Pierwsza szkoła została otwarta w 1881. Był to trzypiętrowy budynek ukończony w 1898 i używany do 1928. Przedsiębiorstwo Solne w Neepawie funkcjonowało w mieście, w latach 1932–1970.
Pisarka Margaret Laurence napisała kilka książek w latach 60 i 70, przedstawiając miasto pod nazwą Manawaka.